美國對華為的禁令將對2020年的營收造成大影響

日經(jīng)亞洲評論報道，9月15日后，華為的境地將再一次發(fā)生變化。所有采用美國技術(shù)的非美供應(yīng)商均需獲得美國商務(wù)部許可才能向華為出口產(chǎn)品。

作者｜Jimmy 校對｜零叁

集微網(wǎng)消息，日經(jīng)亞洲評論報道，9月15日后，華為的境地將再一次發(fā)生變化。所有采用美國技術(shù)的非美供應(yīng)商均需獲得美國商務(wù)部許可才能向華為出口產(chǎn)品。

對于華為業(yè)務(wù)，至關(guān)重要的便是零部件，從關(guān)鍵半導(dǎo)體、面板、相機(jī)鏡頭乃至PCB。自2018年底以來，華為瘋狂囤貨，但尚不清楚這些庫存中是否儲備了先進(jìn)面板和相機(jī)鏡頭等電子元件。 南亞科技董事長吳嘉昭表示，電子設(shè)備非常復(fù)雜，缺少其中任何一個部件，整個產(chǎn)品將付諸東流。 供應(yīng)鏈專家蘇紫云稱，華為可能尋找一些低端零部件作為替代品，但這會使產(chǎn)品的競爭力大大降低，甚至回到10年前的水平。 華為是中國科技業(yè)的巨頭，這家員工超19萬名、營收超8500億元人民幣的企業(yè)面臨著人才流失的風(fēng)險。一名芯片行業(yè)高管表示，華為的芯片開發(fā)團(tuán)隊過去常常夜以繼日地工作，但現(xiàn)在突然輕松很多，許多員工都在等待公司下達(dá)進(jìn)一步的命令，但他們認(rèn)為未來有太多不確定性。 華為的命運(yùn)同樣牽連著整個行業(yè)，似乎9月15日這一天注定被載入歷史中。 供應(yīng)商必須對可能失去的大客戶做出調(diào)整。包括蘋果、三星、小米、OPPO、vivo、愛立信、諾基亞在內(nèi)的諸多消費(fèi)電子和電信設(shè)備商都做好了搶占市場份額的準(zhǔn)備。與此同時，原本從華為購買5G設(shè)備的企業(yè)也不得不尋找替代品，一場科技供應(yīng)鏈的重組正悄然進(jìn)行。 華為的迅速崛起以及所謂的“網(wǎng)絡(luò)安全威脅”一直是美國政府擔(dān)憂的原因，在美國總統(tǒng)特朗普的領(lǐng)導(dǎo)下，中美貿(mào)易的緊張關(guān)系愈發(fā)嚴(yán)重，尤其是在華為首席財務(wù)官孟晚舟事件之后。

去年5月，美國將華為列入實(shí)體清單，限制其使用美國技術(shù)，并要求美國供應(yīng)商向華為供貨時必須征得政府批準(zhǔn)。此后，美國政府進(jìn)一步收緊政策，“太平洋警察”之手直接伸向了其他國家。首當(dāng)其沖的便是全球芯片代工領(lǐng)域的龍頭企業(yè)臺積電，現(xiàn)正為華為爭分奪秒，在禁令生效前盡力幫華為備足所需的芯片庫存。 上個月，美國對華為發(fā)起第三波打擊，禁止所有使用美國技術(shù)的供應(yīng)商在沒有獲得許可的情況下向華為銷售產(chǎn)品。 在華為被列入實(shí)體清單后，大多數(shù)美國芯片制造商均服從禁令暫停對華為供貨，但包括高通和英特爾在內(nèi)的幾家制造商在獲得美國政府對某些產(chǎn)品的許可后宣布恢復(fù)供貨。據(jù)日經(jīng)知悉的情況，目前，聯(lián)發(fā)科已向美國申請恢復(fù)與華為的部分業(yè)務(wù)。另據(jù)報道，三星、三星顯示和SK海力士也申請了許可。 美國奧睿律師事務(wù)所律師稱，由于美國進(jìn)一步修訂了出口管制規(guī)定，擁有向華為發(fā)貨許可證的公司將需要重新獲得批準(zhǔn)。

智能手機(jī)業(yè)務(wù)方面，華為迄今為止在美國的打擊行動中表現(xiàn)出了足夠的韌性。在4月至6月期間，華為甚至超過三星成為全球最大的智能手機(jī)銷售商。 但華為在歐洲市場已經(jīng)遭遇重創(chuàng)，據(jù)研究機(jī)構(gòu)Canalays的數(shù)據(jù)，今年4-6月，華為在歐洲市場的銷售額下降了16%，而三星和小米的銷售額同比分別增長了20%和48%。野村控股的分析師Donnie Teng表示，華為的移動業(yè)務(wù)面臨巨大的不確定性。9月15日后，預(yù)計華為甚至?xí)_始失去在中國的市場份額。 廣發(fā)證券杰夫?普(Jeff Pu)表示，如果美國不放寬限制，明年華為的智能手機(jī)出貨量甚至可能從今年的1.95億部跌至5000萬部。 數(shù)十年來，華為的電信設(shè)備業(yè)務(wù)一直是其業(yè)務(wù)的支柱，在幫助國內(nèi)移動運(yùn)營商建設(shè)5G網(wǎng)絡(luò)方面發(fā)揮著關(guān)鍵作用。隨著華為“去美化”的進(jìn)度加劇，中國5G的鋪設(shè)速度已經(jīng)放緩。 LightCounting市場研究公司資深電信分析師斯特凡?特拉爾向《日經(jīng)亞洲評論》表示，到目前為止，華為是全球最大的電信網(wǎng)絡(luò)設(shè)備供應(yīng)商，因其是諸多移動運(yùn)營商的最大客戶，預(yù)計美國禁令所帶來的附加傷害將非常顯著。

華為在電信設(shè)備市場的占有率近3成，三星、愛立信和諾基亞等競爭對手正虎視眈眈等著分食華為留下的市場份額。 智能手機(jī)領(lǐng)域尚且如此，三星、小米、OPPO、realme等國內(nèi)外競爭對手在歐洲市場的份額也在擴(kuò)大中，蘋果也嗅到了商機(jī)，今年的5G版iPhone或許又將引發(fā)一波換機(jī)潮。 野村控股分析師表示，明年華為所有競爭對手都希望奪走其2000萬-3000萬左右的出貨量，但鑒于宏觀經(jīng)濟(jì)的不確定性，這設(shè)想未必可行。據(jù)調(diào)查，三星和小米在向供應(yīng)鏈加單方面比其他廠商更積極。 由于急于向華為備足最后一單貨，許多供應(yīng)商在8月都喜獲豐收。聯(lián)發(fā)科月銷售額同比增長42%。顯示驅(qū)動電路芯片商N(yùn)ovatek月度收入飆升超30%，臺積電同比增長16%。 6月-8月，中國臺灣對大陸地區(qū)的電子元件銷售額同比增長約30%。DRAM芯片市場也被帶動起來，日經(jīng)研究發(fā)現(xiàn)，截至上周五，8GB DDR4現(xiàn)貨價格較本月初的低點(diǎn)高出7%。據(jù)日本一家企業(yè)的人士稱，華為是在最后一刻購買的。 這番欣欣向榮的場景，可能只是在禁令生效前的曇花一現(xiàn)。

一些公司需要時間來重新平衡其客戶架構(gòu)，對于像臺積電這樣從不缺少大客戶的企業(yè)而言，失去華為一家會有更多家企業(yè)爭相填補(bǔ)空白。但并非所有企業(yè)擁有如此多樣化且厚實(shí)的客戶基礎(chǔ)，全球經(jīng)濟(jì)放緩也平添更多的不確定性。封測業(yè)龍頭企業(yè)日月光已經(jīng)警告稱，對華為的禁令將對2020年的營收造成較大的影響。 分析師稱，三星和海力士等韓國存儲制造商也預(yù)計受到負(fù)面影響。據(jù)Eugene Investment & Securities的數(shù)據(jù)，華為是三星僅次于蘋果的第二大半導(dǎo)體客戶，占公司銷售額的3.2%。華為占了SK海力士11.4%的銷售額。 借用《八佰》電影中的一句話：戰(zhàn)爭的背后都是政治。全球科技業(yè)的臺風(fēng)天正在路上。

原文標(biāo)題：華為的“明日之后”，美國禁令將如何影響全球科技？

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