蘋(píng)果將量產(chǎn)市場(chǎng)首個(gè)Micro LED穿戴產(chǎn)品，這些供應(yīng)鏈公司率先收益

雖然產(chǎn)品推出主要看終端設(shè)備的上市時(shí)間，不過(guò)從目前的產(chǎn)業(yè)鏈動(dòng)態(tài)來(lái)看，蘋(píng)果的可穿戴設(shè)備，大概率是Apple Watch，將成為行業(yè)首款搭載Micro LED屏幕的設(shè)備。除了產(chǎn)業(yè)鏈人士，市場(chǎng)分析機(jī)構(gòu)Omdia此前也預(yù)計(jì)，蘋(píng)果公司將在2024年的Apple Watch Ultra 2系列選擇Micro LED屏幕，尺寸大概為2.13英寸。

我們都知道蘋(píng)果對(duì)創(chuàng)新產(chǎn)品具有明顯的帶動(dòng)作用，在Mini LED上已經(jīng)得到了充分的驗(yàn)證。根據(jù)相關(guān)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，蘋(píng)果設(shè)備在整個(gè)Mini LED市場(chǎng)的出貨量占比高達(dá)70%，并且由于蘋(píng)果MacBook Pro系列搭載了Mini LED屏幕，目前筆記本電腦是Mini LED屏幕第一大市場(chǎng)。

在Micro LED方面，晶元光電、友達(dá)光電、臺(tái)積電等廠商預(yù)計(jì)將率先受益。此前，蘋(píng)果曾宣布與這些公司共同研發(fā)Micro LED屏幕。

根據(jù)此前的產(chǎn)業(yè)爆料，蘋(píng)果已經(jīng)花費(fèi)了數(shù)年的時(shí)間來(lái)自研屏幕。并且，在2018年，由于蘋(píng)果感受到三星屏幕相當(dāng)大的成本占比，于是加速了這項(xiàng)自研計(jì)劃。隨后到了2020年，蘋(píng)果正式確認(rèn)將自研Micro LED屏幕作為團(tuán)隊(duì)未來(lái)的主要方向。

Micro LED屏幕的性能領(lǐng)先優(yōu)勢(shì)是非常明顯的。Micro LED被稱為微米發(fā)光二極管，擁有自發(fā)光、高效率、低功耗、高集成、高穩(wěn)定性、全天候工作等優(yōu)良特性，和當(dāng)前的屏幕相比，升級(jí)效果非常明顯。并且，Micro LED功率消耗量可低至LCD的10%、OLED的50%。

當(dāng)然，除了直接和蘋(píng)果合作的幾家供應(yīng)商之外，其他頭部品牌的供應(yīng)鏈企業(yè)一樣會(huì)跟著受益，就像近兩年Mini LED產(chǎn)業(yè)的爆發(fā)一樣。

綜合來(lái)看目前的Micro LED產(chǎn)業(yè)鏈，可大致分為設(shè)備、材料、零組件、面板、應(yīng)用5個(gè)部分，其中設(shè)備和材料為產(chǎn)業(yè)上游，零組件和面板為產(chǎn)業(yè)中游，應(yīng)用則是產(chǎn)業(yè)下游。

在設(shè)備方面，Micro LED用到的主要設(shè)備包括MOCVD設(shè)備、分選設(shè)備、固晶機(jī)和點(diǎn)膠機(jī)、檢測(cè)返修設(shè)備等。其中，在MOCVD設(shè)備環(huán)節(jié)代表廠商包括德國(guó)愛(ài)思強(qiáng)、美國(guó)維易科、中微半導(dǎo)體等；分選設(shè)備方面的代表廠商主要有臺(tái)灣惠特、梭特科技、泰克光電等；固晶機(jī)代表廠商主要是新益昌、萬(wàn)福達(dá)、普萊信智能、先進(jìn)光電、高聲光電、ASM、東麗、K&S等；點(diǎn)膠機(jī)方面主要是長(zhǎng)林自動(dòng)化、凱格精機(jī)、騰盛精密等企業(yè)；檢測(cè)返修設(shè)備可以關(guān)注盟拓電子、精測(cè)電子、特儀科技、精智達(dá)、合易科技等企業(yè)。

在材料環(huán)節(jié)，2022年晶湛半導(dǎo)體、Sofi-Epi、東麗集團(tuán)、默克公司等已經(jīng)在外延片和專用材料推出相關(guān)Micro LED材料新品，預(yù)計(jì)2023年會(huì)有更多傳統(tǒng)LED材料廠商參與進(jìn)來(lái)。

當(dāng)然，和Mini LED類似，Micro LED的主要成本也會(huì)集中在LED芯片方面。在這方面，三安光電、華燦光電、乾照光電、聚燦光電、兆元光電、兆馳半導(dǎo)體、國(guó)星半導(dǎo)體、華引芯等公司都已經(jīng)有相關(guān)布局。

在面板環(huán)節(jié)，三星、京東方、TCL華星、天馬、友達(dá)光電、辰顯光電、錼創(chuàng)顯示科技、國(guó)星光電、晶臺(tái)光電、瑞豐光電、利晶微等公司在近兩年的行業(yè)展會(huì)上都展示過(guò)各自公司的Micro LED面板產(chǎn)品。不過(guò)，各家公司的核心技術(shù)還是有一些差異，比如錼創(chuàng)顯示科技2021年的展品采用的是獨(dú)特PixeLED Matrix技術(shù)，采用16-in-1 RGB Micro LED，做成可以直接打件在PCB基板的Matrix單元。

據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，2022年國(guó)內(nèi)投向Mini/Micro LED等領(lǐng)域新增投資超過(guò)了700億元人民幣，其中設(shè)備、基板材料等Mini/Micro LED配套產(chǎn)業(yè)鏈?zhǔn)峭顿Y重點(diǎn)。相信隨著蘋(píng)果產(chǎn)業(yè)鏈節(jié)奏加快，2023年在制造環(huán)節(jié)會(huì)有更多引人關(guān)注的投資項(xiàng)目出現(xiàn)。

蘋(píng)果也怕?lián)L(fēng)險(xiǎn)

不過(guò)，產(chǎn)業(yè)熱和產(chǎn)品真實(shí)落地還是有一些差距的。比如蘋(píng)果，早在2020年就定下了自研Micro LED的目標(biāo)，并且初期的計(jì)劃是在iPad和MacBook等大尺寸設(shè)備上使用自研的Micro LED屏幕。不過(guò)，隨著研究的深入，蘋(píng)果研究團(tuán)隊(duì)也發(fā)現(xiàn)Micro LED并不是一項(xiàng)簡(jiǎn)單的技術(shù)，于是選擇折中在Apple Watch等小型化產(chǎn)品上試水。

實(shí)際上，要實(shí)現(xiàn)Micro LED的量產(chǎn)落地需要攻克多項(xiàng)關(guān)鍵技術(shù)，包括紅光芯片、激光轉(zhuǎn)移、晶圓結(jié)合及全彩化等技術(shù)，其中激光轉(zhuǎn)移、pick andplace轉(zhuǎn)移技術(shù)、自組裝技術(shù)、轉(zhuǎn)印技術(shù)等合并一起就是行業(yè)熱議的巨量轉(zhuǎn)移技術(shù)，也是Micro LED量產(chǎn)最大的挑戰(zhàn)所在。

通過(guò)下圖不難發(fā)現(xiàn)，Micro LED在多項(xiàng)技術(shù)指標(biāo)方面比現(xiàn)階段的Mini LED要求更高，尤其是在LED數(shù)量級(jí)方面，兩者之間的差距是巨大的，并且Micro LED更輕薄，這就導(dǎo)致巨量轉(zhuǎn)移技術(shù)是Micro LED量產(chǎn)的關(guān)鍵技術(shù)。

圖源：億渡數(shù)據(jù)

巨量轉(zhuǎn)移技術(shù)對(duì)于LED封裝是一個(gè)顛覆性的技術(shù)。傳統(tǒng)LED封裝的過(guò)程中主要采用真空吸附的方式，不過(guò)這種技術(shù)能夠達(dá)到的物理極限大概是80微米左右，而大部分Micro LED芯片的尺寸都小于50微米，這就導(dǎo)致真空吸附已經(jīng)完全不能用了。因此，產(chǎn)業(yè)界在實(shí)現(xiàn)巨量轉(zhuǎn)移技術(shù)時(shí)，嘗試了流體自組裝技術(shù)、印章抓取技術(shù)、選擇性釋放技術(shù)、滾軸轉(zhuǎn)印技術(shù)等多項(xiàng)技術(shù)，它們各自都有自己的優(yōu)劣勢(shì)。然而，巨量轉(zhuǎn)移技術(shù)的要求是大量、快速、準(zhǔn)確地轉(zhuǎn)移Micro LED 芯片到目標(biāo)基板上，并且良率要求是99.9999%，以及每顆芯片的精準(zhǔn)度必須控制在正負(fù)0.5μm以內(nèi)。

雖然難，不過(guò)產(chǎn)業(yè)界并沒(méi)有知難而退，而是選擇了迎難而上。目前，Micro LED產(chǎn)業(yè)鏈企業(yè)已經(jīng)陸續(xù)從各個(gè)環(huán)節(jié)突破巨量轉(zhuǎn)移技術(shù)的瓶頸。在此舉幾個(gè)典型的例子，比如先導(dǎo)智能自主研發(fā)的Micro LED激光巨量轉(zhuǎn)移設(shè)備順利出貨，進(jìn)入工藝驗(yàn)證階段，實(shí)現(xiàn)了激光轉(zhuǎn)移技術(shù)的突破；東捷科技研發(fā)出“激光熔接技術(shù)”，有助于加速巨量轉(zhuǎn)移、巨量修補(bǔ)的步驟；利亞德PCB基巨量良率已提升至99.995%，半導(dǎo)體級(jí)轉(zhuǎn)移良率邁向99.999%。

當(dāng)然，正如上面提到的，除了巨量轉(zhuǎn)移技術(shù)以外，Micro LED對(duì)驅(qū)動(dòng)技術(shù)、接合技術(shù)和顯示技術(shù)等的要求也很高。比如，Micro LED沒(méi)有濾光片，如果抵抗環(huán)境光干擾，如何解決大角度色彩偏差都是很大的挑戰(zhàn)。

因此，蘋(píng)果選擇在小型設(shè)備上試水Micro LED也是可以理解的，畢竟風(fēng)險(xiǎn)小了很多。不過(guò)，由于技術(shù)難度高，導(dǎo)致Micro LED的成本高昂，DSCC分析師預(yù)計(jì)，用于Apple Watch的Micro LED顯示屏成本將超過(guò)1.92英寸Apple Watch Ultra機(jī)型OLED顯示屏的五倍，售價(jià)為799美元。

寫(xiě)在最后

蘋(píng)果在消費(fèi)電子市場(chǎng)，一直都在引領(lǐng)創(chuàng)新，并得到行業(yè)的廣泛認(rèn)可。同時(shí)，蘋(píng)果自研在近些年屢屢取得關(guān)鍵突破，使其能夠保障自己產(chǎn)品的高利潤(rùn)率。

不過(guò)在Micro LED上，蘋(píng)果這一次選擇了謹(jǐn)慎，主要還是由于Micro LED的技術(shù)難度太大了，蘋(píng)果也不敢保證量產(chǎn)產(chǎn)品是否有環(huán)節(jié)沒(méi)有測(cè)試到，最終影響到終端設(shè)備的口碑。當(dāng)然，蘋(píng)果不是一個(gè)人在戰(zhàn)斗，在其帶動(dòng)下，近兩年Micro LED的創(chuàng)新突破是值得密切關(guān)注的。