GGII：國內(nèi)鋰電163個(gè)百億級擴(kuò)產(chǎn)項(xiàng)目分析

近幾年，在國家政策引導(dǎo)及市場需求帶動(dòng)下，我國鋰電產(chǎn)業(yè)投資持續(xù)火熱，為此高工產(chǎn)業(yè)研究院（GGII）對2020年以來鋰電產(chǎn)業(yè)投資項(xiàng)目進(jìn)行匯總統(tǒng)計(jì)，尤其是對百億大項(xiàng)目進(jìn)行全面梳理，GGII發(fā)現(xiàn)近幾年我國鋰電產(chǎn)業(yè)百億投資項(xiàng)目具有以下特點(diǎn)：

2020~2023年5月中國鋰電產(chǎn)業(yè)百億投資項(xiàng)目占比逐年上升。據(jù)GGII不完全統(tǒng)計(jì)，2020~2023年5月中國鋰電產(chǎn)業(yè)總投資項(xiàng)目數(shù)量超776個(gè)，其中百億投資項(xiàng)目達(dá)163個(gè)，占比超1/5，且鋰電百億投資項(xiàng)目占全年項(xiàng)目總數(shù)量比重逐年增長，2023年1~5月達(dá)到28%，占比超1/4。

主要原因是：2020年下半年以來鋰電行業(yè)持續(xù)快速增長，行業(yè)擴(kuò)產(chǎn)項(xiàng)目大幅增長，各類型企業(yè)紛紛進(jìn)入鋰電賽道，帶動(dòng)大項(xiàng)目投資增多。進(jìn)入2023年，新一輪擴(kuò)產(chǎn)潮逐步接近尾聲，小項(xiàng)目未來競爭力減弱，帶動(dòng)大項(xiàng)目占比進(jìn)一步提升。

2020~2023年5月中國鋰電產(chǎn)業(yè)百億投資項(xiàng)目分析

注：項(xiàng)目投資金額均為企業(yè)公開的數(shù)據(jù)，未統(tǒng)計(jì)沒公布投資額的項(xiàng)目

數(shù)據(jù)來源：高工產(chǎn)業(yè)研究院（GGII），2023年5月

從百億投資項(xiàng)目區(qū)域分布看，以華東地區(qū)為主。2020~2023年5月，華東地區(qū)鋰電產(chǎn)業(yè)百億投資項(xiàng)目數(shù)量最多，達(dá)72個(gè)，全國占比超40%，主要因?yàn)椋?、市場環(huán)境優(yōu)越，對鋰電大項(xiàng)目吸引力強(qiáng)；

2、產(chǎn)業(yè)鏈配套完善，帶動(dòng)上游鋰電池及材料企業(yè)就近配套；

3、擁有大量高端技術(shù)人才，吸引對人才要求高的大項(xiàng)目落地；

4、擁有港口優(yōu)勢，降低企業(yè)運(yùn)輸成本，利于企業(yè)產(chǎn)品進(jìn)出口。

2020~2023年5月中國鋰電產(chǎn)業(yè)百億投資項(xiàng)目數(shù)量分布

注：項(xiàng)目投資金額均為企業(yè)公開的數(shù)據(jù)，未統(tǒng)計(jì)沒公布投資額的項(xiàng)目

數(shù)據(jù)來源：高工產(chǎn)業(yè)研究院（GGII），2023年5月

從百億投資項(xiàng)目省份熱力分布看，湖北、江蘇、四川吸引的大項(xiàng)目最多。2020~2023年5月，湖北鋰電百億投資項(xiàng)目數(shù)量最多，達(dá)23個(gè)，項(xiàng)目類型主要包括電池、正極材料、電解液、銅箔等，代表項(xiàng)目有2022年湖北楚能新能源規(guī)劃總投資600億元的宜昌鋰電池產(chǎn)業(yè)園項(xiàng)目等。

其次為江蘇及四川省，百億投資項(xiàng)目數(shù)量為22個(gè)，代表項(xiàng)目有2023年比亞迪規(guī)劃總投資100億元的江蘇新能源乘用車及核心零部件產(chǎn)業(yè)園基地項(xiàng)目、2022年億緯鋰能規(guī)劃總投資200億元的年產(chǎn)50GWh動(dòng)力儲(chǔ)能電池生產(chǎn)基地和成都研究院項(xiàng)目等。

2020~2023年5月中國鋰電產(chǎn)業(yè)百億投資項(xiàng)目熱力圖

數(shù)據(jù)來源：高工產(chǎn)業(yè)研究院（GGII），2023年5月

從百億投資項(xiàng)目類型看，以電池項(xiàng)目為主，正極材料次之。據(jù)GGII不完全統(tǒng)計(jì)，2020~2023年5月中國鋰電池百億投資項(xiàng)目達(dá)106個(gè)，總產(chǎn)能超3900 GWh；其次是正極材料，百億投資項(xiàng)目達(dá)32個(gè)，主要為鋰鹽及正極前驅(qū)體項(xiàng)目；再次為銅箔，百億投資項(xiàng)目為9個(gè)；負(fù)極材料、電解液、隔膜及其他材料百億投資項(xiàng)目均小于10個(gè)。

2020~2023年5月中國鋰電產(chǎn)業(yè)百億投資項(xiàng)目類型分布

注：鋰電池項(xiàng)目數(shù)量包括固態(tài)電池

數(shù)據(jù)來源：高工產(chǎn)業(yè)研究院（GGII），2023年5月

進(jìn)入2023年，鋰電行業(yè)發(fā)展勢頭減緩，但仍有大批投資擴(kuò)產(chǎn)項(xiàng)目落地，百億大項(xiàng)目占比也在進(jìn)一步提升。2023年1~5月鋰電產(chǎn)業(yè)百億投資項(xiàng)目特點(diǎn)：

1、2023年1~5月鋰電百億投資項(xiàng)目達(dá)33個(gè)。上半年一般為產(chǎn)業(yè)發(fā)展淡季，但2023年1~5月鋰電百億項(xiàng)目個(gè)數(shù)已超2022年的三分之一，隨著產(chǎn)業(yè)投資旺季的到來，預(yù)計(jì)2023年全年鋰電百億項(xiàng)目總量仍將保持增長。

2020-2023年5月中國鋰電產(chǎn)業(yè)百億投資項(xiàng)目個(gè)數(shù)分布

數(shù)據(jù)來源：高工產(chǎn)業(yè)研究院（GGII），2023年5月

2、2023年1~5月百億投資項(xiàng)目多為鋰電池項(xiàng)目，其投資主體以第二、三梯隊(duì)企業(yè)居多。2023年1~5月共有22個(gè)鋰電池百億投資項(xiàng)目，投資擴(kuò)產(chǎn)的主體主要為動(dòng)力及儲(chǔ)能領(lǐng)域的第二、三梯隊(duì)企業(yè)，第一梯隊(duì)企業(yè)在2023年新增擴(kuò)產(chǎn)項(xiàng)目放緩。在鋰電池產(chǎn)業(yè)鏈規(guī)劃產(chǎn)能已經(jīng)過剩情況下，今年仍有不少企業(yè)擴(kuò)產(chǎn)，且其中部分企業(yè)還存在工廠裁員、資金不足等情況，新規(guī)劃項(xiàng)目后續(xù)資金來源、是否能夠如期落地等需要持續(xù)關(guān)注。

3、2022年中國鋰電池百億投資項(xiàng)目遍地開花，2023年1~5月鋰電池百億投資項(xiàng)目主要集中在華東地區(qū)的江蘇、西南地區(qū)的四川以及華中地區(qū)的湖北等地。主要因江蘇新能源汽車及儲(chǔ)能產(chǎn)業(yè)發(fā)達(dá)，鋰電池市場空間大大；而四川擁有鋰資源和綠電資源優(yōu)勢；湖北則為磷礦產(chǎn)量豐富，且整車制造業(yè)發(fā)達(dá)。

2023年1~5月鋰電池百億投資項(xiàng)目企業(yè)區(qū)域分布

數(shù)據(jù)來源：公開信息，高工產(chǎn)業(yè)研究院（GGII）整理，2023年5月

當(dāng)前，中國鋰電新能源產(chǎn)業(yè)這一輪擴(kuò)產(chǎn)潮接近尾聲，動(dòng)力電池、材料、設(shè)備等頭部企業(yè)已基本完成基地選址布點(diǎn)。在這一波快速擴(kuò)產(chǎn)潮中，我國鋰電新能源產(chǎn)業(yè)發(fā)展也帶來了一些問題，如行業(yè)產(chǎn)能結(jié)構(gòu)性過剩、企業(yè)無序擴(kuò)張、招商引資亂象等問題。再如，項(xiàng)目停滯，浪費(fèi)資源等問題。

2023年我國鋰電新能源擴(kuò)產(chǎn)項(xiàng)目主體集中在二三線企業(yè)，相比于一線大廠，這批企業(yè)在規(guī)模體量、客戶資源、供應(yīng)鏈布局等方面存在劣勢，若企業(yè)無法獲得充足訂單，則項(xiàng)目面臨項(xiàng)目延期投產(chǎn)、產(chǎn)能閑置等問題，因此地方政府、資本市場在后期的項(xiàng)目選擇方面也需更加謹(jǐn)慎。

2023年1-5月中國鋰電產(chǎn)業(yè)部分百億投資項(xiàng)目列表

數(shù)據(jù)來源：公開信息，高工產(chǎn)業(yè)研究院（GGII）整理，2023年5月

審核編輯：劉清