機器人市場呈現(xiàn)高速增長,核心部件仍是短板

2018年10月27日，ABB宣布將投資1.5億美元在上?？禈蛐陆ㄒ蛔蝾I先的機器人工廠，以擴大產(chǎn)能，提升效率，鞏固領先的市場地位?；浉郯拇鬄硡^(qū)作為著力培育的經(jīng)濟發(fā)展與技術創(chuàng)新核心，正在成為新興產(chǎn)業(yè)資源的集聚地。美的集團耗費32億歐元收購德國庫卡后，于今年3月在順德投建了面積達1200畝的智能制造基地。庫卡表示將“拖家?guī)Э凇币霐?shù)十家上下游合作伙伴。9月8日，國內(nèi)著名的房地產(chǎn)商——碧桂園集團董事會主席楊國強表示：公司計劃五年內(nèi)投入800億元在順德打造“機器人谷”。除此之外，“四大家族”中的ABB、發(fā)那科、安川均已完成在大灣區(qū)的集結。

據(jù)不完全統(tǒng)計，截至2017年，國內(nèi)已有機器人產(chǎn)業(yè)園30多個；相關企業(yè)已達6500多家；擁有機器人概念的上市公司超過100家。阿里巴巴、百度、騰訊、小米等互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)也紛紛進軍機器人行業(yè)。相信對機器人產(chǎn)業(yè)領域的投資熱情仍將持續(xù)。其實，這種高密度的產(chǎn)業(yè)集結，僅僅是全國各地爭相上馬機器人的一個縮影。

市場呈現(xiàn)高速增長

據(jù)中國機器人產(chǎn)業(yè)聯(lián)盟（CRIA）與國際機器人聯(lián)合會（IFR）統(tǒng)計，2017年中國工業(yè)機器人市場銷量繼續(xù)增長，全年累計銷售14.1萬臺，同比增長58.1%，增速創(chuàng)歷時新高。其中，國產(chǎn)機器人銷售3.78萬臺，同比增長29.8%；外資機器人銷售10.3萬臺，同比增速71.9%。與上年相比，國產(chǎn)工業(yè)機器人銷售增速基本穩(wěn)定，外資品牌銷售增速明顯加快增速。外資機器人在市場總銷量中的比重為73.2%，比上年提高5.9個百分點。國產(chǎn)工業(yè)機器人市場占有率下降至27%以下，同比降低6個百分點，是5年來的首次下降。

目前，“四大家族”（ABB、庫卡、發(fā)那科、安川）為全球主要的工業(yè)機器人供應商，占據(jù)全球約50%的市場份額。2017年，ABB在工業(yè)機器人領域實現(xiàn)營收2242.01億元，凈利潤144.6億元，體量最大。發(fā)那科實現(xiàn)營收429.17億元，同比增長29.41%，收入增速最快，實現(xiàn)凈利潤107.5億元，同比增長36.3%。安川電機實現(xiàn)營收264.91億元，同比增長9.51%，實現(xiàn)凈利24.63億元，同比增長97.04%，利潤增速最快。庫卡實現(xiàn)營收267億元，同比增長23.92%，實現(xiàn)凈利6.72億元，同比增長6.09%。

2017年，國內(nèi)70家概念類機器人上市公司營業(yè)收入總額達4550.74億元，同比增長35%，凈利潤總額達250億元，同比增長約10%。其中，七家機器人上市公司近年來的營業(yè)收入數(shù)據(jù)顯示：2018年前三季度，埃斯頓、機器人、匯川技術營業(yè)收入同比增長均超過兩位數(shù)。其中埃斯頓以60%居四家公司增速首位。不過，營業(yè)收入最大的匯川技術的產(chǎn)值規(guī)模，仍不及“四大家族”排末位的安川電機的五分之一。只有遠大智能的營業(yè)收入所有統(tǒng)計口徑均為同比下降。

核心部件仍是短板

工業(yè)機器人本體發(fā)展主要取決于伺服系統(tǒng)、控制器、核心算法、減速機以及應用集成技術的能力。現(xiàn)階段雖然核心零部件國內(nèi)企業(yè)已經(jīng)取得一定進展，但與國外產(chǎn)品相比仍存在差距，特別是減速器。

2017年，日本發(fā)那科工業(yè)機器人產(chǎn)品毛利率為45.2%，研發(fā)強度為5.8%；庫卡工業(yè)機器人產(chǎn)品毛利率21.7%。從上游的核心零部件自給程度看，在機器人成本構成中，減速器、伺服電機與控制器占到總成本約70%～80%，其中減速器約占30%～40%，對于上游零部件的掌控程度影響產(chǎn)品的盈利水平。而日本的納博RV減速器與哈默那科諧波減速器壟斷全球75%市場份額，更像機器人領域事實上的贏家。

雖然目前國內(nèi)機器人領域高燒難退，但學術研究、基礎技術尚待突破。業(yè)內(nèi)人士指出，由于對機器人的一哄而上，產(chǎn)業(yè)惡性競爭顯現(xiàn)，導致毛利率持續(xù)下降，產(chǎn)業(yè)集中度低下。此外，由于行業(yè)尚無統(tǒng)一標準，也無政策補貼，整個機器人行業(yè)的前期研發(fā)都處于“燒錢”階段，變現(xiàn)壓力較大。

在七家企業(yè)中，新時代、匯川技術、華昌達、遠大智能等四家公司的營業(yè)毛利率逐年下滑。在七家上市公司主營業(yè)務構成中，毛利率超過45%的機器人零部件及本體僅有匯川技術的變頻器為46.72%（占主營收入47.96%）、運動控制為45.72%（占主營收入19.55%）、控制技術產(chǎn)品為48.01%（占主營收入5.18%）?？梢婈P鍵部件核心技術對附加值的決定性影響。

業(yè)內(nèi)人士指出，在國內(nèi)搞基礎研究很艱難，其中資金是最大制約因素，如果沒有持續(xù)的資金支持，企業(yè)層面的技術研發(fā)只能是零打碎敲。此時，考慮到風險資本的逐利性，國家的引導基金作用顯得尤為重要。

由于國內(nèi)企業(yè)與“四大家族”在技術上存在的差距，使國產(chǎn)品牌更多停留在系統(tǒng)集成應用層面，技術含量低、利潤微薄，造成高端產(chǎn)業(yè)低端化的現(xiàn)象。

數(shù)據(jù)顯示：博實股份、機器人和匯川技術是統(tǒng)計口徑中營業(yè)利潤率均能保持兩位數(shù)的公司，其中匯川技術利潤率均保持在20%以上；新時達、華昌達和遠大智能的利潤率則持續(xù)下降。正可謂冰火兩重天。

買技術能維持多久

在全球范圍內(nèi)，產(chǎn)業(yè)以獲取核心技術以及核心制造資源的并購活動頻繁進行。對于國內(nèi)機器人產(chǎn)業(yè)來說亦是如此。不過，隨著外部環(huán)境所發(fā)生的變化，“買來主義”或許將變得越來越困難。

2017年6月，博實股份公告稱，控股子公司哈爾濱博奧環(huán)境技術有限公司完成收購奧地利法人企業(yè)P＆P Industrietechnik GmbH100%股權。P＆P Industrietechnik GmbH主營業(yè)務是工廠及其設施的規(guī)劃、建設、工程設計、設備組裝、設備的調(diào)試運營及監(jiān)管以及提供工廠的各個系統(tǒng)，諸如電控、管路、自動化、熱處理設施。

2017年9月，埃斯頓公告稱，擬簽署股權收購協(xié)議，出資886.9萬歐元，收購德國M.A.i.公司50.01%股權，并對剩余股份有優(yōu)先收購權。M.A.i.公司主要業(yè)務為提供以機器人應用為基礎的高度自動化、信息化、智能化的裝配和測試生產(chǎn)線。

2017年4月，埃斯頓公告稱，擬通過全資子公司使用900萬美元收購美國高科技公司Barrett Technolo-gy30%股權。Barrett是位于美國麻薩諸塞州的高科技公司，由麻省理工大學（MIT）人工智能試驗室衍生發(fā)展而來，專注于微型伺服驅動器和人機協(xié)作智能機器人研究與制造。

2018年1月31日，新松機器人公告稱，以1040億韓元（約合6.4億元人民幣）收購韓國新星（SHINSUNG）自動化業(yè)務設立的公司80%股權。

應該說，機器人產(chǎn)業(yè)的競爭力是由綜合技術發(fā)展水平所決定，是衡量國家創(chuàng)新能力和產(chǎn)業(yè)競爭力的重要標志。大力發(fā)展工業(yè)機器人，有助于推動中國制造業(yè)的提質增效，對于促進中國裝備工業(yè)能級提升，為經(jīng)濟發(fā)展注入強勁動力具有重要意義。

不過，國內(nèi)發(fā)展機器人這一高新技術產(chǎn)業(yè)時，在模式上與發(fā)展傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)并無區(qū)別。目前，國內(nèi)的機器人系統(tǒng)集成商普遍規(guī)模較小，年產(chǎn)值不高，更多的則是希望通過收購舉措在業(yè)務構成中植入機器人概念，以謀求“概念溢價”。

如果說，產(chǎn)業(yè)真正形成競爭優(yōu)勢，需要系統(tǒng)創(chuàng)新能力整體持續(xù)提升的話，那么，眼下能將孤立、分散、單薄的產(chǎn)業(yè)相對優(yōu)質資源進行聯(lián)通與整合似乎也是必要的。