安森美以全現(xiàn)金要約方式收購(gòu)California Micro

安森美以全現(xiàn)金要約方式收購(gòu)California Micro Devices

安森美半導(dǎo)體及California Micro Devices已宣布訂立最終合并協(xié)議，據(jù)此，安森美半導(dǎo)體將以每股股份4.70美元的現(xiàn)金要約收購(gòu)方式，收購(gòu)California Micro Devices (CMD)。CMD于2009年11月末的凈現(xiàn)金、現(xiàn)金等值及短期投資約為4,500萬(wàn)美元，因此CMD 的交易值反映企業(yè)價(jià)值約6,300萬(wàn)美元，而按流通的及已發(fā)行的普通股計(jì)算，反映股本價(jià)值約1.08億美元。建議合并及相關(guān)收購(gòu)協(xié)議已由各自公司的董事會(huì)批準(zhǔn)。

安森美半導(dǎo)體總裁兼首席執(zhí)行官傑克信(Keith Jackson)說(shuō)：“收購(gòu)California Micro Devices將顯著強(qiáng)化我們提供專用集成無(wú)源 (ASIP)器件的能力，用以保護(hù)無(wú)線、計(jì)算及消費(fèi)電子終端市場(chǎng)的產(chǎn)品。此外，CMD擁有高亮度LED (HBLED)市場(chǎng)保護(hù)方案的專長(zhǎng)，以及基于電感電容(LC)的電磁干擾(EMI)濾波和低電容靜電放電(ESD)保護(hù)優(yōu)勢(shì)，與我們現(xiàn)有的保護(hù)和照明方案相輔相成。CMD憑借在ESD和EMI保護(hù)的技術(shù)及工藝專長(zhǎng)，在市場(chǎng)上可謂獨(dú)樹(shù)一幟，具體體現(xiàn)在多個(gè)大規(guī)模及不斷增長(zhǎng)的應(yīng)用方面，他們與全球領(lǐng)先客戶建立了緊密關(guān)系。這加上安森美半導(dǎo)體的全球銷售網(wǎng)絡(luò)和高效的代理分銷渠道，我們預(yù)期 CMD整體產(chǎn)品組合更能深入全面地提供給市場(chǎng)領(lǐng)先客戶，讓我們可加快CMD產(chǎn)品的收入增長(zhǎng)并擴(kuò)大市場(chǎng)份額。我們也相信，安森美半導(dǎo)體制造能力世界一流，CMD的產(chǎn)品和運(yùn)營(yíng)必將受惠。”

CMD 總裁兼首席執(zhí)行官Robert Dickinson說(shuō)：“California Micro Devices成為安森美半導(dǎo)體的一部分，對(duì)我們的客戶、雇員和股東而言，是個(gè)非常難得的機(jī)會(huì)。要在當(dāng)今全球市場(chǎng)占有競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，公司及產(chǎn)品的規(guī)模非常重要，因此，我們樂(lè)意成為這全球領(lǐng)先半導(dǎo)體公司的一部分。我們領(lǐng)先的保護(hù)技術(shù)與安森美半導(dǎo)體世界一流的運(yùn)營(yíng)能力、供應(yīng)鏈和全球客戶及渠道網(wǎng)絡(luò)相結(jié)合， CMD的產(chǎn)品將更好地滲透于移動(dòng)、消費(fèi)、膝上型電腦及照明等終端市場(chǎng)。”

交易詳情
根據(jù)已獲雙方董事會(huì)批準(zhǔn)的協(xié)議詳情，安森美半導(dǎo)體將在不遲于2009年12月29日開(kāi)始要約收購(gòu)，以每股4.70美元現(xiàn)金購(gòu)買(mǎi)CMD的全部流通普通股。要約收購(gòu)的完成受特定條件規(guī)限，包括獲得一定數(shù)量的股份同意，即按攤薄基準(zhǔn)至少占構(gòu)成CMD流通普通股的多數(shù)，詳情載于合并協(xié)議。協(xié)議也規(guī)定，在特定條件達(dá)成或豁免的情況下，雙方于要約收購(gòu)?fù)瓿珊筮M(jìn)行合并，并未接受收購(gòu)的所有CMD普通股將轉(zhuǎn)換為可于要約收購(gòu)中收取以現(xiàn)金支付的每股4.70美元的權(quán)利。 安森美半導(dǎo)體將以現(xiàn)有現(xiàn)金資源為收購(gòu)撥付資金，而交易的完成并非取決于融資的獲得。 兩家公司預(yù)計(jì)于2010年首季完成交易。

完成后，安森美半導(dǎo)體可能一次性扣除進(jìn)行中的研發(fā)開(kāi)支和其他交易相關(guān)費(fèi)用，并錄得一次性支出。該支出金額若有，尚未厘定。

安森美半導(dǎo)體執(zhí)行副總裁兼首席財(cái)務(wù)官高云(Donald Colvin)說(shuō)：“本次收購(gòu)直接符合我們的策略和財(cái)務(wù)目標(biāo)。交易值約為連續(xù)12個(gè)月銷售額的1.6倍加現(xiàn)金。我們也相信，安森美半導(dǎo)體的運(yùn)營(yíng)優(yōu)勢(shì)將令CMD的收益及利潤(rùn)潛力顯著受惠。鑒于本次收購(gòu)預(yù)計(jì)可實(shí)現(xiàn)明顯的協(xié)同效益，我們預(yù)期，收購(gòu)將于交易完成后首年內(nèi)令每股盈利增加。我們擬在2010年2月舉行的定期電話會(huì)議上，提供收購(gòu)的更多詳情和公布我們2009年第4季度的業(yè)績(jī)。”

GCA Savvian Advisors, LLC 擔(dān)任安森美半導(dǎo)體的獨(dú)家財(cái)務(wù)顧問(wèn)，并為要約收購(gòu)的代理經(jīng)辦人。DLA Piper US LLP擔(dān)任安森美半導(dǎo)體的法律顧問(wèn)。Pillsbury Winthrop Shaw Pittman LLP 擔(dān)任 California Micro Devices 的法律顧問(wèn)，而Needham & Company LLC向其提供公平意見(jiàn)。